Haftalık teknik analiz

Jeopolitik tansiyon ve ABD enflasyon verisi sonrası risk iştahı zayıf

Jeopolitik gerilimin ön planda olduğu haftaya oldukça düşük risk iştahıyla başlanırken, hafta boyunca haber akışlarına bağlı olarak volatilite oldukça yüksekti. İsrail’deki gündem ile birlikte güvenli liman olarak görülen varlıklara talebin artış kaydettiği takip edilirken, ABD’de yoğun veri akışı ve Fed yetkililerinin mesajları takip edildi. Fed’in Eylül ayına ait toplantı tutanaklarında yetkililerin enflasyon yavaşlayana kadar kısıtlayıcı politikanın devam etmesini istediğini gösterdi. Diğer yandan Fed yetkililerinden gelen güvercin mesajlar sonrası risk iştahının hafta ortası toparlandığı izlenirken, tahvil getirilerindeki yükselişin, ekonomi üzerinde engel oluşturma potansiyeli ana gündemdi. Ülkede tüketici fiyat endeksi eylülde aylık bazda %0,4 ve yıllık bazda %3,7 artışla piyasa beklentilerinin üzerinde gerçekleşti.

Değişken enerji ve gıda fiyatlarını içermeyen çekirdek TÜFE ise eylülde beklentilere paralel olarak aylık %0,3 ve yıllık %4,1 arttı. Beklentilerin görece üzerinde gelen enflasyon fed in yıl sonuna kadar bir faiz artırımına daha gideceğine dair beklentiler güç kazandı. ABD Başkanı Joe Biden, İsrail'in Gazze'yi işgal etmesinin büyük hata olacağını belirtti. Önümüzdeki süreçte jeopolitik gerilime ilişkin yapıcı, ılımlı açıklamalar risk iştahının toparlanmasında izlediğimiz ana başlık olurken, açıklanacak veriler iştahın seyri açısından belirleyici olamaya devam edecek.  

Yeni haftada ne konuşacağız?

Son dönemde İsrail ve Filistin arasındaki gelişmeler yakından izleniyor. Jeopolitik risklerdeki artış sebebiyle risk iştahında dalgalanmalar yaşanıyor. Bu hafta içinde bu konuya dair haber akışlarının takip edilmesi gerekiyor. Bu konuyla ilgili liderler görüşmeler yapıyor. Bir an önce tansiyonun azalmasına yönelik adımlar atılıyor. Bu nedenle bu hafta içinde bu konu önemini korumaya devam edecektir. Dışişleri Bakanı Hakan Fidan'ın da bununla ilgili diplomasi trafiği sürüyor. Bakanın, bu haftada ikili görüşmeleri olabilir. Avrupa Birliği Liderlerinin de, 17 Ekim günü İsrail ve Filistin ile ilgili olağanüstü toplanması bekleniyor. Piyasalarda bu haftanın bir diğer önemli konusu Fed Başkanı Powell'ın New York Ekonomi Kulübü'ndeki konuşması olacaktır. Powell'ın faizle ilgili söylemleri ve kasım ayı toplantısına yönelik vereceği mesajlar önemli olabilir.

Fed'in kasım ayı toplantısı öncesinde son konuşması olacak. Bu nedenle piyasalar üzerinde de etkili olması beklenebilir. Bu hafta Çin'de 3.çeyrek GSYIH ve eylül ayı sanayi üretimi verileri açıklanacak. Euro Bölgesi ve Japonya tarafında da enflasyon haftası olarak görülmektedir. Yurt içine baktığımız zaman veri takvimi açısından biraz daha sakin geçmesi bekleniyor. Bu hafta 12. Kalkınma Planının TBMM'ye sunulması beklenirken, 17 Ekim günü Cumhurbaşkanı Yardımcısı Cevdet Yılmaz'ın Plan ve Bütçe Komisyonunda sunum yapması bekleniyor. Bu hafta, 2024 yılı Merkezi Yönetim Bütçe Kanununda teklifinin TBMM'ye sunulması ve Cumhurbaşkanı Yardımcısı Cevdet Yılmaz'ın 20 Ekim günü Plan ve Bütçe Komisyonuna sunumunu yapması beklenmektedir. Hazine ve Maliye Bakanlığı tarafından bu hafta 4 tahvil ihalesi ile bir kira sertifikasının doğrudan satışının gerçekleşmesi bekleniyor. Son günlerde, Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek'in yurt dışı temasları sürüyor. Bu hafta içinde olası görüşmeleri izlenebilir.

Teknik takibimizde olan hisseler

Bu hafta teknik takibimizdeki hisseler: DOHOL, ENJSA, VESBE, TUPRS

Kaynak: Gedik Yatırım

Hibya Haber Ajansı